恒丰银行落地银行间市场首单结构化无增信应收账款资产支持商业票据

近日，恒丰银行独立承销“中电建商业保理有限公司2022年度1号第一期定向资产支持商业票据”成功发行，发行规模12.61亿元。本项目是银行间市场首单结构化无增信应收账款资产支持商业票据，有效助力中国电力建设集团有限公司盘活存量资产，促成“投、建、营”全产业链一体化，实现高质量可持续发展。

结构化无增信应收账款资产支持商业票据以底层资产——应收账款回款为核心，通过结构化分层区分优先A级、优先B级。优先A级依托于优质底层资产及优先B级与次级的信用支持，获得AAA评级。此举创新性地在脱离强主体信用增进的前提下，有效引导市场投资人聚焦底层优质资产，以优先B级的少量担保额度，撬动更大市场资源，满足了企业盘活优质存量资产的诉求，为应收端创新证券化业务的发展探出新路径。

中国电力建设集团有限公司业务遍及全球130多个国家和地区，是全球清洁低碳能源、水资源与环境建设的引领者，也是全球基础设施互联互通的骨干力量以及服务“一带一路”建设的龙头企业。凭借水电建设的丰富经验，中国电建集团多年来为世界各国、全球客户交付了一系列代表行业领先水平、令世人瞩目的精品工程，是我国“碳达峰、碳中和”目标和能源清洁低碳转型的战略支撑力量。

恒丰银行高度重视此次债券的承销发行工作。总行投资银行部、北京分行立足央国企发行人对去外部增信资产证券化产品的需求，高效联动，持续开展对结构化无增信方案的探索、研讨及论证，并为中国电力建设集团量身打造产品方案，以高效、专业的服务获得了客户的高度认可，为后续与中国电建集团成员企业的深入合作奠定了基础。

下一步，恒丰银行将持续发挥“融资+融智”优势，聚焦重大基础设施、先进制造业、社会民生、生态建设、城乡区域协调发展等领域，坚持以客户为中心，主动对标市场、对标先进，精准研发契合客户需求的创新性产品，做好重大工程、重点项目融资保障，为稳增长、扩内需贡献恒丰力量。