年内罚单密集落地，多地分支机构、多项核心业务接连暴露合规漏洞……平安银行业绩回暖难掩发展隐忧

2026年一季度，平安银行经营走势呈现明显分化。经过前期一系列战略调整，该行扭转了此前多个季度的业绩下行局面，营收、净利润同步回暖转正，整体经营基本面稳步修复。但与此同时，年内监管处罚频次明显增加，多地分支机构、多项核心业务接连暴露合规漏洞，业务扩张速度与合规管控力度不匹配的问题持续显现。

业绩止跌回升，市场确认经营拐点

2026年4月24日，平安银行发布一季度财报。数据显示，当期实现营业收入352.77亿元，同比增长4.7%；归母净利润145.23亿元，同比增长3.0%。这一表现终结了此前连续多季度的盈利下滑态势，银行经营重回增长轨道。

针对平安银行本轮业绩修复，多家主流券商持积极态度。华福证券认为，平安银行业绩拐点已经明确确立；华创证券则表示，在息差企稳、非利息收入增长的双重带动下，该行盈利成功转正，经营改善趋势明确。

业务结构优化，多元收入与低成本负债助力盈利修复

从一季度经营结构来看，非利息收入快速增长，是推动业绩回暖的主要动力。报告期内，平安银行非利息净收入占总营收比重达到37.41%，较去年同期提升5.01个百分点，整体收入结构更加均衡健康。

依托平安集团综合金融平台优势，该行财富管理业务增长势头亮眼。一季度财富管理手续费收入18.74亿元，同比增长55.1%。其中代理个人保险收入同比大增98.5%，代理个人基金收入同比增长47.3%，中间业务创收能力持续提升。

在行业整体息差持续收窄的大环境下，平安银行息差表现小幅向好。一季度净息差为1.79%，较2025年全年提升1个基点。这一改善主要得益于存款成本的有效管控，当期存款平均付息率同比下降40个基点至1.41%，有效降低了资金成本，稳住了盈利空间。

资产质量整体稳健，部分风险指标有所走弱

资产质量方面，平安银行一季度整体保持稳健，风险整体可控。截至一季度末，该行不良贷款率1.05%，与2025年末持平；个人贷款同比增速转正至0.26%，结束了此前持续收缩的态势，零售信贷业务有所回暖。

不过，多项风险指标出现小幅回落，潜在风险值得关注。在风险抵御能力上，该行拨备覆盖率连续走低，从2024年末的250.71%降至2025年末的220.88%，2026年一季度末进一步回落至219.59%，风险缓冲空间逐步缩小。

逾期贷款压力也有所抬头。一季度末，逾期90天以上贷款占比较上年末上升0.17个百分点至0.76%，逾期60天以上贷款占比提升0.21个百分点至0.91%。此外，平安银行一季度放缓了不良资产核销节奏。市场分析认为，暂缓不良处置短期增厚了利润，但也让部分潜在风险未能及时出清，为后续资产质量稳定埋下隐患。

年内罚单密集落地，多地、多业务合规漏洞集中暴露

在业绩持续修复的同时，平安银行2026年合规风险问题频发，监管罚单密集落地。截至2026年6月30日，该行年内已收到至少13张监管罚单，涉及全国多地分支机构及总行业务中心，问题覆盖信贷、金融统计、反洗钱、账户管理等多个关键领域，整体呈现“地域广、频次高、业务散”的特点，且汽车消费金融、区域信贷审核是违规高发重灾区。

6月26日，平安银行一日连收两张罚单，成为年内合规问题频发的典型缩影。其中，九江分行因贷前调查履职不到位被罚30万元；昆明分行因金融统计违规、未按规定开展客户尽职调查，被罚51.71万元。